تجارت انتشار داده های NFP
تعداد مشاغل ایجاد شده در صنایع غیرکشاوری در طی یک ماه. این شاخص توسط وزارت کار ارائه می شود و بازتاب دهندۀ نوسان اشتغال در ایالات متحده در طی یک ماه است. شاخص اشتغال بر مبنای برگه های حقوق و دستمزدی که به کارکنان پرداخت می شود محسابه می شود. تقریباً از 500 صنعت (تولید، ساخت و ساز، تجارت، خدمات، مشاورین املاک، موسسات مالی، بیمه) و 400هزار شرکت برای تهیۀ این شاخص استفاده می شود. از این شاخص تحت عنوان شاخص اشتغال ثبت شده نیز یاد می شود. برای تخمین این شاخص از 50هزار خانوار تحقیق بعمل می آید. رشد این شاخص بیانگر رشد اشتغال و افزایش نرخ مبادلاتی دلار است. این شاخص به شاخص محرک بازار نیز معروف است. گزارش NFP (وضعیت اشتغال بخش غیر کشاورزی آمریکا) به همراه گزارش‌های دیگری مثل نرخ بهره و نشست‌های بانک مرکزی آمریکا از جمله گزارشاتی هستند که می‌توانند حرکات قدرتمندی را در بازار فارکس ایجاد کنند. در اولین جمعه هر ماه میلادی اداره آمار کار ایالات متحده آمریکا ارقام مربوط به شغل‌های جدید ایجاد شده را به همراه سایر داده‌های مربوط به بازار کار منتشر میکند. این داده‌های شامل تمام اطلاعات مربوط به کارگران حقوق بگیر به جز کارمندان دولت، خانوارهای خصوصی، سازمان‌های غیر انتفاعی و صنایع کشاورزی می‌باشد.ارقام اشتغال قوی نشانه‌ای از یک اقتصاد قوی است. به عنوان یک شاخص اقتصادی، همه گزارش‌های کار به طور بسیار دقیقی توسط سرمایه‌گذاران دنبال میشود. با حذف آمار اشتغال کشاورزی، اشتغال بدون سود، و اشتغال دولتی، گزارش NFP بر بخش تولید کارخانه‌ای و ساخت و ساز تولید کالاهای بادوام متمرکز است. این نشان‌دهنده 75 - 80 درصد از نیروی کار ایالات متحده است و باعث میشود شاخص اشتغال غیرکشاورزی (NFP) مقیاس کلیدی از اشتغال باشد.
تحلیل در بازار های مالی از جمله بازار فارکس به دو صورت تکنیکال یا فاندامنتال انجام میشه. در تحلیل بنیادی یا همون فاندامنتال شما در واقع اقتصاد یک کشور رو با توجه به آمار هایی که به صورت منظم منتشر میشه و همچنین سخنرانی ها و غیره زیر ذره بین قرار میدید تا یک آگاهی خوب و قابل قبول در مورد وضعیت اقتصادی اون کشور بدست بیارید و با کشور های دیگه که هر کدوم واحد پولی خودشون رو دارن مقایسه کنید. نرخ بهره (Interest Rate)هیچ کدام از شاخص های مالی و اقتصادی به اندازۀ نرخ بهره بر حرکات بازار ارز تاثیر بارز ندارند. اولین نکتۀ مهم دانستن این مطلب است که نرخ بهره ابزاری است که بانک های مرکزی از آن برای اعمال نفوذ بر ارز ملی بهره می برند و یکی از حلقه های زنجیرۀ سیاست پولی یک کشور را تشکیل می دهد. نرخ های بهره کوتاه مدت درصد اعتبارهایی که توسط بانک مرکزی برای بانک های بازرگانی صادر می شوند را تعیین می کند. بانک های مرکزی به منظور زیر نظر گرفتن یک موج تورمی، بسته به اهدافشان، تلاش خواهند کرد تا در ارز ملی اعمال نفوذ کنند. بانک های مرکزی این کار را از طریق تنظیم نرخ های بهره انجام می دهند. اگر تصمیم برای شمارش ابزارهای تورمی اتخاذ شود، بانک مرکزی سطح نرخ های بهره را افزایش خواهد داد. به این ترتیب میزان ابزارهای پولی در یک چرخۀ آزاد کوتاه خواهند شد که باعث می شود سطح تورم محدود نگه داشته شود. اگر تصمیم گرفته شود که پول به چرخۀ اقتصادی تزریق شود، نرخ های بهره کاهش پیدا می کنند. اگر نرخ بهره در کشوری بالاتر از سایر کشورها باشد ، یک اختلاف درصد زیادی پیش می آید و موجب می شود ارز آن کشور به عنوان یک ابزار سرمایه گذاری، جذاب شود. به این ترتیب تقاضا برای خرید ارز آن کشور در بازار جهانی مبادلات ارزی افزایش پیدا می کند و نرخ مبادله ای آن ارز رشد می کند.تولید ناخالص داخلی (Gross Domestic Product - GDP)تولید ناخالص داخلی شامل هزینۀ تمام کالاها و خدمات تولید شده توسط یک کشور در یک دورۀ زمانی تخمینی (ماه، سال) می شود. آمار مربوط به تولید ناخالص داخلی بصورت فصلی ارائه می شوند. این یکی از مهمترین شاخص های اقتصادی است که بر اساس آن می توان در مورد وضعیت اقتصادی یک کشور قضاوت کرد. اغلب انتشار آمار مربوط به تولید ناخالص داخلی روی نرخ های مبادلات تاثیر می گذارد و نتایج مورد انتظار منطبق نیستند. رشد تولید ناخالص داخلی بیانگر ثبات اقتصادی یک کشور است و با رشد نرخ مبادله ای ملی همراه است.اشتغال بخش غیرکشاورزی(Nonfarm payrolls - NFP)تعداد مشاغل ایجاد شده در صنایع غیرکشاوری در طی یک ماه. این شاخص توسط وزارت کار ارائه می شود و بازتاب دهندۀ نوسان اشتغال در ایالات متحده در طی یک ماه است. شاخص اشتغال بر مبنای برگه های حقوق و دستمزدی که به کارکنان پرداخت می شود محسابه می شود. تقریباً از 500 صنعت (تولید، ساخت و ساز، تجارت، خدمات، مشاورین املاک، موسسات مالی، بیمه) و 400هزار شرکت برای تهیۀ این شاخص استفاده می شود. از این شاخص تحت عنوان شاخص اشتغال ثبت شده نیز یاد می شود. برای تخمین این شاخص از 50هزار خانوار تحقیق بعمل می آید. رشد این شاخص بیانگر رشد اشتغال و افزایش نرخ مبادلاتی دلار است. این شاخص به شاخص محرک بازار نیز معروف است. یک قاعدۀ تجربی وجود دارد و آن اینکه افزایش 200 هزار در هر ماه برابر است با افزایش تولید ناخالص داخلی هر 3.0%. این شاخص در اولین جمعۀ هر ماه میلادی در ساعت 8:30 به وقت EST (نیویورک) منتشر می شود.شاخص بهای مصرف کننده (Consumer Prices Index - CPI)شاخص بهای مصرف کننده بازتاب دهندۀ بهای یک گروه از کالاها و خدمات در یک دورۀ زمانی (یک ماه، یک فصل، یک سال) است. این شاخص برای تحلیل و مقایسۀ ارزش سبد مصرف کننده برای کالاها و خدمات در ماه جاری در مقایسه با میزان بهای مصرف کننده در ماه یا سال قبل ایجاد شده است. در این سبد، سهم کالاها تقریباً 44% و سهم خدمات 56% هستند. این شاخص یک شاخص اولیه برای تورم بهای مصرف کننده است و در عین حال بهترین شاخص برای ارزیابی هزینۀ زندگی محسوب می شود. قاعدتاً رشد این شاخص دربارۀ افزایش نرخ بهره در یک کشور هشدار می دهد که منجر به افزایش نرخ بهره ارز ملی می گردد. این شاخص یکی از فرارترین شاخص های اقتصادی در بازار فارکس محسوب می شود بطوریکه در زمان انتشار آن نرخ مبادلات ارزی بین 50 تا 100 پیپ در یک دقیقه نوسان پیدا می کنند.شاخص بهای تولیدکننده (Production Price Index - PPI)شاخص بهای تولید کننده بازتاب دهندۀ تغییرات اندازۀ سبد مصرف کننده است که انحصاراً شامل تولیدات صنعتی می شود. شاخص بهای تولیدکننده تمام مراحل تولید را در بر می گیرد: مواد اولیه. مرحلۀ میانی. محصول آماده. همچنین تمام بخش ها: صنعت. معدن. کشاورزی. بهای مواد وارداتی و خدمات در هنگام محاسبۀ این شاخص لحاظ نمی شوند. هرچند، آنها از طریق بهای موادخام و مؤلفه های وارد شده تاثیر خود را می گذارند. معمولاً شاخص بهای صنعتی قبل از شاخص بهای مصرف کننده منتشر می شود و به همین دلیل بسیاری از تحلیل گران از آن به عنوانی شاخصی برای تخمین سطح تورم در آینده استفاده می کنند.شاخص بهای اشتغال(Employment Cost Index)شاخص بهای اشتغال تغییرات مربوط به حقوق دریافتی و کمک بیکاری را نشان می دهد. این شاخص، یک شاخص مهم برای تورم احتمالی در اقتصاد است. این شاخص به دقت توسط فدرال ریزرو ایالات متحده و بانک مرکزی اتحادیۀ اروپا در هنگام اخد تصمیم دربارۀ سیاست پولی آینده شان، زیر نظر گرفته می شود. این شاخص در بازار فارکس تاثیر ضعیفی دارد. اگر انتظار افزایش نرخ های بهره وجود داشته باشد، افزایش میزان این شاخص موجب افزایش نرخ مبادله ای می شود. قاعدتاً حوزۀ کاربرد شاخص بهای اشتغال یک حوزۀ تخمینی است که به دو نوع میان مدت و بلند مدت تقسیم می شود.سفارشات کالاهای بادوام (Durable Goods Orders)شاخص سفارشات بادوام شاخصی است که بیانگر گزارشی در ارتباط با سفارشات کالاهایی که عمر طولانی بالای 3 سال دارند می شود. اقلامی مانند خودرو و لوازم منزل. سفارشات بسته به صنعتی که مورد نظر است به چهار دستۀ اصلی تقسیم بندی می شود. فلزات اصلی، ماشین آلات، تجهیزات الکتریکی و حمل و نقل. سفارشات کالاهای بادوام یک شاخص پیشرو است چراکه بسیاری از کارآفرینان تولیدشان را بر اساس سفارشاتی که دارند تنظیم می کنند. افت سفارشات کالاهای بادوام به دنبال خود افت تولید را در پی دارد و بالعکس. از آنجائیکه کالاهای بادوام گران هستند هرچه میزان سفارش آنها افزایش پیدا کند بیانگر این حقیقت است که آمادگی مصرف کنندگان برای افزایش مخارج شان بیشتر شده است. به همین دلیل رشد این شاخص یک عامل مثبت برای توسعۀ اقتصادی است و موجب افزایش ارزش پول ملی می شود. از طرف دیگر، افت این شاخص نتایج عکس دارد. گزارش مربوط به شاخص سفارشات کالاهای بادوام توسط دفتر آمار ایالات متحده در ابتدای هفتۀ چهارم هر ماه میلادی در ساعت 8:30 به وقت نیویورک منتشر می شود.تعداد مدعیان بیکاری (Jobless Claims)این شاخصی است که تعداد مدعیان جدید بیکاری در ایالات متحده در طی یک هفته را نشان می دهد. بر اساس تغییری که در میانگین چهارهفته ای این شاخص ایجاد می شود می توان در مورد بیکاری در ایالات متحده نتیجه گیری کرد. کاهش مداوم تعداد مدعیان بیکاری بیانگر پیشرفت بازار کار و رشد اقتصادی است و موجب افزایش ارزش دلار می شود. بین شاخص تعداد مدعیان بیکاری و شاخص اشتغال بخش غیرکشاورزی یک رابطۀ متضاد برقرار است. هرگاه تعداد مدعیان بیکاری افزایش پیدا کند، می توان نتیجه گرفت که شاخص اشتغال بخش غیرکشاورزی کاهش پیدا می کند. شاخص تعداد مدعیان بیکاری هر پنجشنبه در ساعت 08:30 به وقت EST (نیویورک) منتشر می شود.تراز پرداخت ها (Balance of Payments)تراز پرداخت ها گزارشی است که بیانگر جریان ابزارهای مالی است که به شکل پرداخت هایی که از خارج پرداخت می شوند یا به خارج پرداخت می شوند. اگر مجموع مبلغی که توسط یک کشور پرداخت می شود از مجموع پرداخت کشور به دیگر کشور ها و موسسات مالی بین المللی بیشتر شود در آن صورت تراز پرداخت، فعال در نظر گرفته می شود (مازاد مثبت). اگر برعکس این رخ دهد تراز پرداخت، غیرفعال در نظر گرفته می شود (مازاد منفی). حفظ تراز پرداخت ها یکی از اهداف سیاست کلان اقتصادی یک کشور است. اگر مازاد تجارت انتشار داده های NFP مثبت باشد، نرخ مبادله ای افزایش پیدا می کند و اگر مازاد منفی باشد، نرخ مبادله ای کاهش میابد.بهره وری (Productivity)بهره وری شاخصی است که میزان تغییرات در تولید هر کارمند در یک دورۀ زمانی معین را نشان می دهد. این شاخص یک شاخص مهم در ارزیابی وضعیت اقتصادی یک کشور است. به عنوان مثال، در هنگام وقوع اعتصاب یا دیگر رخدادهای غیرمترقبه، تعداد شاغلین در صنایع کاهش پیدا می کند که در نتیجه بهره وری هر یک از کارکنان افزایش پیدا می کند که کاملاً یک عامل مثبت قلمداد می شود. افزایش میزان این شاخص یک عامل مثبت برای توسعۀ اقتصادی به شمار می رود و موجب افزایش ارزش دلار می شود.شاخص تولید صنعتی (Industrial Production Index)شاخص تولید صنعتی نشان دهندۀ مشاغل فعال در صنعت است و شامل میزان تولید کارخانجات و صنایع فعال در بخش معدن و همچنین بخش تاسیسات می شود. بخش ساخت و ساز در این شاخص لحاظ نمی گردد. این شاخص یکی از مهمترین شاخص ها است که بازتاب دهندۀ وضعیت اقتصادی کشور است. رشد این شاخص موجب افزایش نرخ مبادله ای می شود.تراز تجاری (Trade Balance)تراز تجاری ارتباط بین مجموع تمام کالاهای واراداتی و صادراتی است. اگر مجموع هزینه های کالاهای صادراتی از مجموع کالاهای وارداتی بیشتر شود، در آن صورت تراز تجاری فعال قلمداد می شود (مازاد مثبت) . اگر تجارت انتشار داده های NFP واردات از صادرات بیشتر شود در آن صورت تراز تجاری، غیرفعال قلمداد می شود (مازاد منفی). مازادمثبت بیانگر رشد اقتصادی کشور است و موجب افزایش نرخ پول ملی می شود.نرخ بیکاری (Unemployment Rate)نرخ بیکاری ارتباط بین درصد تعداد بیکاران و جمعیت آمادۀ ورود به بازار کار را نشان می دهد. این شاخص یکی از مهمترین شاخص های کلان اقتصادی موتور بازار به شمار می رود. از آنجائیکه پیش بینی شاخص های اشتغال مشکل است، اغلب رقم واقعی این شاخص ها با ارقام از قبل پیش بینی شده تجارت انتشار داده های NFP تطبیق ندارند و به همین دلیل پس از انتشار بلافاصله باید تصحیح شوند. قاعدتاً افزایش بیکاری موجب کاهش ارزش پول ملی می شود. این شاخص در هر ماه همراه با شاخص مشاغل غیرکشاورزی منتشر می شود.(Import Prices)بهای وارداتاین شاخص نشان دهندۀ تغییر قیمت واردات در طی یک ماه است و به عنوان شاخصی برای تعیین تورم در نظر گرفته می شود. از آنجائیکه در محاسبۀ این شاخص قیمت های کالاها و خدمات وارداتی لحاظ می شوند، این شاخص بیانگر سهم قیمت های واردات در تغییر قیمت های خرده فروشی در سبد کالاها و خدمات است که بطور معمول رخ می دهد. اگر همزمان با وجود انتظار مبنی برای افزایش نرخ های بهرۀ پایه، این شاخص نیز رشد کند، منجر به افزایش نرخ مبادله ای دلار خواهد شد.بهای صادرات (Export Prices)شاخص بهای صادرات، تغییرات ماهیانۀ بهای صادرات را نشان می دهد و به نوعی شاخصی برای تورم محسوب می شود. اگر همزمان با وجود انتظار مبنی بر افزایش نرخ های بهرۀ کلیدی، این شاخص نیز رشد کند، منجر به افزایش نرخ مبادله ای دلار خواهد شد. این شاخص هر ماه همراه با شاخص بهای واردات منتشر می شود.خرده فروشی (Retail Sales)شاخص خرده فروشی بیانگر تغییر میزان حجم فروش در حوزۀ خرده فروشی است. این شاخص یکی از مهمترین شاخص هایی است که نشان دهندۀ وضعیت اقتصادی ایالات متحده می باشد چراکه تقاضای مصرف کننده همواره یکی از اصلی ترین عوامل پیش برندۀ اقتصاد است. این شاخص به دو گروه تقسیم می شود. یکی فروش خودرو و دیگری فروش همه چیز.جواز ساخت (Building Permits)این شاخص تعداد جواز ساخت صادر شده برای ساخت و ساز مسکن جدید را در مقیاس فصلی نشان می دهد. این شاخص نسبت به تغییرات نرخ های بهرۀ کلیدی بسیار حساس است زیرا اخذ وام از بانک برای ساخت و ساز امری ضروری است. آمار مربوط به ساخت و ساز، پیش برندۀ بازار مسکن است و ارتباط مستقیم با درآمد مردم دارد. افزایش ساخت و ساز نشان دهندۀ افزایش رفاه و توسعۀ اقتصادی است. رشد این شاخص تاثیری مثبت بر نرخ مبادله ای پول ملی دارد.
تحلیل تکنوفاند اونس جهانی
نویسنده: مونا عسسی. تحلیلگر و معامله گر بازارهای مالی
تحلیل و پیشبینی وضعیت اونس جهانی با نگاه تکنو-فاند 00/11/18
در حالی که تضعیف شاخص دلار آمریکا به دنبال بازدهی قوی خزانه داری روز جمعه به نفع خریداران طلا بود، آخرین صعود این فلز زرد می تواند به عقب نشینی اوراق قرضه از بالاترین سطح چند روزه ی اخیرش مرتبط باشد.
قیمت طلا در محدوده 1810 دلار به میزان ملایمی باقی می ماند که بازگشت روز جمعه را تا امروز دوشنبه 18 بهمن ماه, تثبیت می کند. از منظر تحلیل تکنیکال, اونس ( XAU/USD)، تا کنون، تلاش کرده است تا از جهش اخیر خود از پایین ترین سطح شش هفته ای خود استفاده کند یا بالاتر از SMA بسیار مهم 200 روزه اش تثبیت شود.
از این رو، عاقلانه است که منتظر ادامه دار بودن روند صعودی و رسیدن به قیمتهای فراتر از بالاترین سطح قیمت هفتگی طلا ، یعنی در حدود منطقه مقاومتی 1810 تا 1812 دلاری، برای کسب هر گونه سود بیشتر از خرید آن باشیم. پس از آن، طلا در صورت عبور از این محدوده ی مقاومتی, می تواند منطقه عرضه 1830 تا 1832 دلار را تست کند، قبل از اینکه حرکت را به سمت اوج نوسان ماهانه ژانویه، در حدود منطقه 1854 دلار افزایش دهد. از طرف دیگر, در سناریوی دوم می بینیم که طلا دارای یک خط روند با شیب نزولی است که از ژوئن 2021 ادامه می‌یابد، که اگر به طور قاطع برطرف شود، به عنوان یک محرک جدید برای معامله‌گران صعودی طلا تلقی میشود و زمینه را برای سودهای بیشتر خریداران فراهم میکند.
از طرف دیگر، هر افت معنی‌داری به زیر 1800 دلار ممکن است همچنان حمایت مناسبی را در نزدیکی منطقه 1790 دلار و بالاتر از منطقه 1782 تا 1780 دلار پیدا کند. ناکامی در دفاع از سطوح حمایتی ذکر شده، طلا را برای کاهش بیشتر به سمت محدوده ی حمایتی 1768-67 دلار آسیب پذیر می کند.
حمایت مهم بعدی طلا در نزدیکی منطقه 1758 دلار و منطقه 1753-1752 دلار است که در زیر آن سطح, مجددا, مسیر نزولی می تواند به سمت منطقه 1724-23 دلار گسترش یابد.
بررسی اجمالی اخبار هفته ی گذشته:
هر دو بانک انگلستان و بانک مرکزی اروپا در تلاش برای مبارزه با تورم بالا و مداوم، موضع جنگ طلبانه تری اتخاذ کردند. این امر پس از آن صورت می گیرد که هفته گذشته فدرال رزرو در ماه مارس افزایش قیمت نهایی را نشان داد که به نوبه خود باعث فروش در بازارهای اوراق قرضه شد.
افزایش قیمت طلا، به بالاترین سطح هفتگی اش به دنبال ادامه نگرانی های تورمی:
فشارهای تورمی به مقابله با تأثیر افزایش بازدهی خزانه داری ایالات متحده پس از انتشار آمارهای اشتغال بهتر از حد انتظار در ایالات متحده کمک کرد.
بزرگترین مولفه تورم در حال حاضر، فراتر از مسائل زنجیره تامین، موضوع مهم قیمت نفت است. و این یک مشکل جدی است, مهم نیست که فدرال رزرو چقدر نرخ بهره را بالا ببرد.”
شاخص اوراق خزانه داری 10 ساله ایالات متحده در روز جمعه در بالاترین سطح خود از دسامبر 2019 تجارت انتشار داده های NFP قرار گرفت.
این گزارش نشان می دهد که حقوق و دستمزد غیرکشاورزی در ژانویه 467000 نفر بوده است در حالی که نرخ بیکاری 4 درصد بوده است. سرمایه‌گذاران اکنون منتظر داده‌های تورم ایالات متحده، از جمله شاخص قیمت مصرف‌کننده هستند، و داده‌های قوی احتمالاً این شرط را افزایش میدهد که فدرال رزرو آمریکا شروع به افزایش نرخ‌های بهره خواهد کرد.
در همین حال، تنش های ژئوپلیتیکی در اروپای شرقی نیز از فلز زرد به عنوان دارایی امن, حمایت کرد. ایالات متحده و روسیه به درگیری بر سر اوکراین ادامه می دهند و دو مقام آمریکایی روز شنبه هشدار دادند که روسیه حدود 70 درصد از قدرت رزمی را که ممکن است برای حمله به اوکراین نیاز دارد در اختیار داشته باشد.
در سایر فلزات گرانبها، نقره 1.2 درصد و پالادیوم 0.7 درصد افزایش یافت، در حالی که پلاتین ثابت در 1024.44 دلار بود.
پیش بینی قیمت طلا:
خریداران طلا ( XAU/USD ) با کاهش بازدهی اوراق قرضه ی امریکا, به میانگین متحرک 20 روزه ی 200 -SMA هجوم آوردند.
• در آمارهای اعلام شده طی هفته ی گذشته, آمار مشاغل ایالات متحده بازدهی را افزایش داده است.
• تورم ایالات متحده به یک رویداد کلیدی هفتگی تبدیل می شود، کاتالیزورهای ریسک نیز مهم هستند.
• پیش بینی هفتگی طلا: XAU/USD غیرقطعی است زیرا سرمایه گذاران چشم انداز نرخ بانک مرکزی را ارزیابی می کنند. اما به احتمال قوی, طلا, حداقل تا سطوح مقاومتی پیش روی خود یعنی 1819 الی 1823 رشد میکند, اما بعد از آن انتظار اصلاح قیمتی را دارم. و در صورت عبور از سطح 1823 دلاری, انتظار رویت تارگتهای بالاتر محدوده طلایی 1830-34 برای اونس محتمل تر می شود.
در حالی که فقدان توانایی دلار آمریکا برای ردیابی بازده قوی خزانه داری روز گذشته به نفع خریداران طلا بود، آخرین صعود این فلز زرد می تواند به عقب نشینی اوراق قرضه از بالاترین قیمت چند روزه مرتبط باشد.
با این حال، شاخص دلار آمریکا (DXY) پس از انتشار داده‌های اشتغال ماهانه در روز جمعه، از پایین‌ترین سطح سه هفته‌ای خود بازگشت.
نگرانی های مختلف در مورد تورم و حرکت بعدی فدرال رزرو در ماه مارس به مانع اصلی برای بازدهی خزانه داری ایالات متحده تبدیل شده است. ارقام غیرقطعی انتظارات تورمی، که با نرخ تورم سربه‌سر 10 ساله بر اساس داده‌های فدرال رزرو سنت لوئیس (FRED) اندازه‌گیری میشود، منجر به ورود خریداران به مارکت طلا شد.
طبق آخرین گزارش مشاغل ایالات متحده، عنوان حقوق و دستمزد غیرکشاورزی (NFP) در مقابل میانگین پیش بینی افزایش 150 هزار نفری و 510 هزار مورد بازنگری قبلی 467 هزارمورد افزایش یافت در حالی که نرخ بیکاری از 3.9 درصد در دسامبر به 4.0 درصد افزایش یافت. همچنین میانگین درآمد ساعتی دلگرم کننده بود که به شدت به 5.7% در مقابل 4.9% افزایش یافت.
به این سوگیری صعودی اخیر طلا, میتوان عملکرد خوش‌بینانه سهام چین و تقویم ضعیف پیش از شاخص قیمت مصرف‌کننده ایالات متحده (CPI) در ماه ژانویه در روز پنجشنبه اشاره کرد. همچنین نگرانی در مورد روسیه و چین هم مطرح است.
از منظر تکنیکال:
خط حمایت قبلی اونس, از 15 دسامبر و روی سطح 23.6% اصلاحی فیبوناچی قرار داشت. سطح صعودی دسامبر تا ژانویه، به ترتیب حدود 1824 دلار و 1830 دلار است.
در همین حال، شکست منطقه حمایت اعلام شده، نزدیک به 1783-80 دلار، برای بازده فروشنده طلا بسیار مهم خواهد بود.
پس از آن, سطح مهم دیگر برای اونس ،سطح 78.6٪ فیبو است.
در صورت از دست رفتن ناحیه حمایتی و نزدیک به سطح حمایتی 1761 دلار, ممکن است خرس های فروشنده ی طلا را به پایین ترین سطح ماه دسامبر یعنی 1753 دلار هدایت کند و این سطح را مجددا آزمایش کند.
چارت طلا: نمودار چهار ساعته
چارت 4 ساعته اونس
استراتژی پوزیشن تریدینگ و چگونگی استفاده از آن در معاملات
برای بدست آوردن سود در بازار ارزهای دیجیتال و بازار های مالی و کسب درآمد از این بازار، یکی از مرسوم‌ترین روش‌ها معامله کردن است. برای انجام معامله لازم است ابزارها و استراتژی‌های متنوع را شناخت. یکی از رایج‌ترین راهکارها استفاده از استراتژی پوزیشن تریدینگ است. در این مقاله ابتدا شناخت روش Position trading عنوان شده و سپس نحوه استفاده از آن در بازار ارز دیجیتال توضیح داده خواهد شد.
استراتژی پوزیشن تریدینگ چیست؟
به مقدار دارایی یا سهام یا ارز در یک بازار مالی پوزیشن گفته میشود. یکی از پرطرفداران‌ترین روش‌ها، نگهداری این پوزیشن برای زمانی طولانی است تا ارزش آن بیشتر شود که اصطلاحا به آن هولد کردن پوزیشن گفته میشود. نوع دیگر معامله کردن این دارایی در بازه‌های زمانی متفاوت در بازار است. بسته به زمان باز و بسته شدن پوزیشن، به دسته‌های بلند مدت و کوتاه مدت تقسیم می‌شوند. در واقع پوزیشن تریدینگ بزرگترین تایم فریم را در برمی‌گیرد از این‌رو شباهت‌هایی هم به هولد کردن دارد. بنابراین برای استفاده درست از این روش باید با تکنیک‌های position trading آشنا شویم.
در بالا اشاره شد که پوزیشن تریدینگ و هولد کردن بسیار به هم شبیه هستند. تفاوت این است که در هولد، پوزیشنها برای مدت طولانی‌تری نگه داشته میشود اما در position trading نگهداری پوزیشنها محدودتر است و سرمایه‌گذاری روی ترندها و روندهای بهتر انجام میشود. اکثرا در این روش از اخبار فاندمنتال بازار مربوطه استفاده میشود اما برخی ابزارهای تحلیل تکنیکال نیز در انتخاب زمان ورود به معامله تاثیرگذار هستند. استفاده از این روش اثر نوسانات بازار را روی معاملات به حداقل می‌رساند.ممکن است یک معامله چند ماه یا حتی چند سال نیز باز بماند. البته به بازاری که در آن فعالیت میشود بستگی دارد. بنابراین بهتر است با این استراتژی در بازارهای مختلف آشنا شوید. مهمترین قسمت اسن است که در معاملات حدضرر فراموش نشود.
پوزیشن تریدینگ در بازار ارزهای دیجیتال
بازار بورس که سهام شرکت‌ها در آن قرار دارد به مراتب نسبت به بازارهای فارکس و بازار ارزهای دیجیتال از ثبات بالاتری برخوردار است واین موضوع باعث میشود بتوان از استراتژی پوزیشن تریدینگ استفاده کرد. در بازار بورس از تحلیل فاندمنتال شرکت‌ها استفاده زیاد و اساسی در سرمایه گذاری میشود، بنابراین باید قبل از ورود به پوزیشن‌های بلند مدت، در مورد مدل تجاری شرکت‌ها (Business Model) و ارزیابی بنیادی آنها به خوبی تحقیق شود.
نفت، طلا، نقره، مس و… نیز کالاهایی هستند که همانند بازار سهام، نوسانات کمتری دارند. بنابراین در معاملات این قبیل کالاها نیز میتوان از استراتژی پوزیشن تریدینگ استفاده کرد.
به گروهی از شرکت‌ها که لزوما ارتباط خاصی با یکدیگر نداشته و معمولا از لحاظ جغرافیایی به هم نزدیک هستند بازار شاخص‌ها (indices)گفته میشود، مانند نزدک، داو جونز و FTSE 100. به عنوان مثال FTSE100 شاخص سلامت شاخص قیمت ۱۰۰ شرکت برتر انگلستان است. این شاخص‌ها از نوسانات کمتری برخوردار هستند و معمولا پوزیشن تریدرها در این بازار نیز به خوبی فعالیت دارند.به دلیل نوسانات موجود در بازار فارکس، پوزیشن تریدرها کمتر سراغ معاملات جفت ارز کشورها می‌روند. تریدرهای روزانه با توجه به تحلیل‌های تکنیکال در این بازار فعالیت می کنند. اما با این تفاسیر برخی اخبار سیاسی تاثیر بسیار زیادی برروند کلی جفت‌های معاملاتی در دوره‌های ۶ ماهه و حتی بیشتر دارد. بنابراین اگر با استراتژِی position trading وارد این بازار شدید، بهتراست پیگیر اخباری مانند GDP، NFP، میزان خرده فروشی و غیره باشید.
برای ارزهای دیجیتال به دلیل اینکه نسبت به سایر بازارهای مالی نوسانات بیشتری دارند تنها زمانیکه در بازار حباب به وجود می آید از تکنیک پوزیشن تریدینگ استفاده میشود و قبل از ترکیدن حباب پوزیشن بسته میشود. ارزهای دیجیتال به شدت پرنوسان هستند و تریدرها باید برای سرمایه گذاری‌های بلند مدت حتما ریسک‌های این روش را درنظر داشته باشند.
تکنیک‌های پوزیشن تریدینگ
سطوح حمایت و مقاومت
برای تشخیص سطح حمایت و یا مقاومت درهر نمودار باید رفتارهای چارت را شناخته و بتوان آنها را تحلیل کرد. گاهی نیز در این سطوح در روندهای صعودی و نزولی، می‌توانند به یکدیگر تبدیل شوند. برای تشخیص این سطوح از اندیکاتورهای مختلفی مانند اندیکاتور فیبوناتچی میتوان استفاده کرد.
شکست روند
شکست روند نشان‌دهنده روند بعدی بازار هستند و به همین دلیل برای پوزیشن تریدرها از اهمیت بالایی برخوردار است. شکست روند زمانی رخ میدهد که قیمت یک دارایی از سطوح حمایت و یا مقاوت خود خارج شود. با شکست سطح مقاومت یا حمایتی تریدر وارد معامله میشود.
اصلاح قیمت‌ها
هنگامی که در روند کلی سهم، قیمت برای مدت کوتاهی مخالف روند حرکت کند اصلاح قیمت صورت میگیرد. میتوان در اصلاحات قیمت برای بیشتر شدن سوداستفاده کرد.
میانگین متحرک ۵۰ روزه
این روش در بین پوزیشن تریدرها بسیار استفاده میشود. میانگین متحرک‌های ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه نیز به دلیل اینکه هم تجارت انتشار داده های NFP مضربی از ۵۰ هستند و هم اینکه می‌توانند روندهای بلند مدت را مشخص کنند مهم هستند. زمانیکه متحرک ۵۰ روزه متحرک‌های ۱۰۰ و ۲۰۰ روزه را قطع کند نشانگر آغاز یا پایان یک روند بلند مدت است که برای پوزیشن تریدرها بسیار حائز اهمیت است.
چگونه از پوزیشن تریدینگ در ارزهای دیجیتال استفاده کنیم؟
از این جهت که عمر ارزهای دیجیتال در بازارهای مالی، به حدود یک دهه می‌رسد دارایی‌هایی نوپایی به حساب می‌آیند. تحلیل فاندمنتال هر ارز، کوین و پروژه‌ای در فضای کریپتو کارنسی مستلزم شناخت تیم پشت آن ایده و نقشه راه و عوامل دیگر است. این شناخت به درک بهتر روند حرکت نمودار به پوزیشن تریدرها کمک میکند. پوزیشن تریدینگ در ارزهای دیجیتال نیاز به نظم و صبر زیادی دارد. شرایطی را در نظر بگیرید که به عنوان مثال بیت کوین را در قیمت ۵,۰۰۰ دلار خریده‌اید. قیمت بیت کوین پس از مدتی به ۱۱,۰۰۰ دلار رسیده بعد از آن تا ۸,۵۰۰ دلار پایین بیاید. اگر استراتژی شما بر پوزیشن تریدینگ است پس باید در هر دو این حالات، پوزیشن خود را نگه داشته باشید. در بازار کریپتوکارنسی باید در پستی‌ها و بلندی‌ها، در بازارهای گاوی و خرسی و به هنگام انتشار اخبار خوب و بد آن، باید صبر پیشه کرد و به هدف نهایی امیدوار بود. با اینحال این روش در بازار ارزهای دیجیتال طرفداران زیادی ندارد.
دیدگاه شما